網(wǎng)絡(luò )融資成中小企業(yè)新興融資渠道

　　中小企業(yè)通常少信息、低透明，很多小企業(yè)甚至沒(méi)有財務(wù)報表、貸款抵押物。然而，這就是中小企業(yè)的特點(diǎn)。

　　我國企業(yè)99.8%屬于中小企業(yè)，它們對GDP的貢獻度超過(guò)60%，對稅收貢獻度超過(guò)50%，對就業(yè)貢獻率超過(guò)90%。然而，在融資上，它們卻面臨重重困難，銀行往往由于資質(zhì)、貸款規模等原因看不上中小企業(yè)，信用貸款基本上不適用于它們；抵押貸款也常因其沒(méi)有土地和房產(chǎn)等固定資產(chǎn)而不適用；而擔保貸款又因為難找擔保人而遇到困難。

　　中小企業(yè)融資難是一個(gè)世界性難題。企業(yè)界、金融界對這一問(wèn)題的探索從未停止過(guò)，而中小企業(yè)融資的路徑和模式也不斷被創(chuàng )新。

　　在中小企業(yè)融資問(wèn)題上，傳統方法和新興方法的典型不同在于：傳統的中小企業(yè)融資方式，如擔保貸款、固定資產(chǎn)抵押貸款等，銀行給中小企業(yè)的貸款往往只考慮了單個(gè)的中小企業(yè)自身的實(shí)力，而近來(lái)“流行”的中小企業(yè)融資方法，如網(wǎng)絡(luò )聯(lián)保融資、物流金融、供應鏈金融、供應鏈信用金融、商會(huì )貸等，卻是把中小企業(yè)放入一個(gè)系統里進(jìn)行綜合考慮。

　　這些近來(lái)受歡迎的中小企業(yè)融資模式都有一個(gè)顯著(zhù)的特點(diǎn)：中小企業(yè)“抱團”融資。

　　無(wú)論是“聯(lián)合擔保”模式、美旗提供的供應鏈信用融資模式，還是商會(huì )貸、物流金融、供應鏈金融……它們都不再只是單打獨斗，而是體現了“聯(lián)合起來(lái)力量大”的特色。

　　本期我們首先介紹網(wǎng)絡(luò )融資和供應鏈信用金融兩種新模式，近期還將繼續推出中小企業(yè)融資新模式的系列報道，為中小企業(yè)解決融資難問(wèn)題提供助力。

　　“抱團”融資方案之一

　　網(wǎng)絡(luò )融資 網(wǎng)商貸款我最紅

　　網(wǎng)絡(luò )融資的興起僅有3年，卻呈現高速發(fā)展的趨勢，現在已成為一種中小企業(yè)新興的融資渠道。

　　“8月底，我剛還完了建行‘e貸通’的200萬(wàn)元貸款，準備10月底再貸500萬(wàn)元。”10月12日，浙江福盛家具制造有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“福盛公司”)總經(jīng)理王月君告訴《中國經(jīng)營(yíng)報》記者。

　　3年前，他和兩家同樣做家具的網(wǎng)商組團，借助自身在阿里巴巴網(wǎng)站上獲得的網(wǎng)絡(luò )誠信度，獲得建行共計200萬(wàn)元貸款，其中王月君拿到了其中的70萬(wàn)元。

　　“我是第一批獲得網(wǎng)絡(luò )貸款的客戶(hù)之一。”王月君說(shuō)，一開(kāi)始時(shí)，他對網(wǎng)絡(luò )貸款不抱希望。不過(guò)，“不用抵押，不用去銀行，在阿里巴巴網(wǎng)絡(luò )貸款平臺上報了個(gè)名，我們三家彼此認識的家具同行互相為對方做貸款擔保，建行首先通過(guò)阿里巴巴了解企業(yè)的網(wǎng)上交易記錄，然后到我們企業(yè)調查了解情況后，過(guò)陣子錢(qián)居然就到賬戶(hù)上了。”

　　王月君經(jīng)營(yíng)辦公家具、酒店家具，年銷(xiāo)售額1億元。而今年由于世博會(huì )、亞運會(huì )的帶動(dòng)，他的生意特別好，銷(xiāo)售額增加了40%，資金需求也變得緊張。而建行給王月君的網(wǎng)絡(luò )貸款最高額度也由2007年的70萬(wàn)元，2008年的200萬(wàn)元，提高到現在的500萬(wàn)元。

　　“500萬(wàn)元不算多，但足夠應對我們短期的流動(dòng)資金需求了。”王月君給記者算了一筆賬，通過(guò)阿里巴巴進(jìn)行網(wǎng)絡(luò )貸款，利率是在貸款基準利率(目前是5.31%)之上上浮10%~15%，因而貸款利率大約是6%左右，加上管理等手續費，貸款的成本大約為年息7%。

　　以往，中小企業(yè)很難獲得銀行貸款，而建行借助阿里巴巴平臺，創(chuàng )造性地將網(wǎng)絡(luò )商務(wù)信用納入傳統信貸評價(jià)體系，這樣，中小企業(yè)可以不再單純依靠固定資產(chǎn)、擔保等獲得資金。

　　除了與阿里巴巴公司合作的“e貸通”，建行陸續與金銀島網(wǎng)絡(luò )公司、敦煌網(wǎng)等電子商務(wù)平臺合作，引入網(wǎng)絡(luò )信用概念，創(chuàng )新風(fēng)險補償機制。而最新的一個(gè)業(yè)務(wù)是，9月27日，建行浙江省分行與合球網(wǎng)合作推出網(wǎng)絡(luò )銀行“e商通”，主要服務(wù)對象為義烏小商品市場(chǎng)以及其他專(zhuān)業(yè)市場(chǎng)的供貨商及采購商。網(wǎng)絡(luò )平臺推出網(wǎng)絡(luò )貸款服務(wù)，是通過(guò)為平臺上的中小企業(yè)提供服務(wù)增加用戶(hù)黏度，增強自身平臺的競爭力。

　　除建行外，工行與阿里巴巴網(wǎng)合作推出了“易融通”，泰隆銀行與網(wǎng)盛生意寶網(wǎng)合作推出了“貸款通”。網(wǎng)絡(luò )融資正方興未艾之勢，來(lái)自中國電子商務(wù)研究中心的統計數據顯示，2010年上半年，我國針對中小企業(yè)的網(wǎng)絡(luò )融資放款總額超過(guò)75億元人民幣，預計2010年有望達到130億元人民幣。

　　點(diǎn)評

　　網(wǎng)絡(luò )信用融資三考

　　福盛公司只是通過(guò)建行網(wǎng)絡(luò )銀行獲得貸款的4000多個(gè)小企業(yè)客戶(hù)之一，福盛公司聯(lián)保圈能成功獲貸的關(guān)鍵因素有三個(gè)：一是聯(lián)保圈三家企業(yè)主原本互相熟識，聯(lián)保的風(fēng)險互控較有效；二是三家聯(lián)保企業(yè)都是阿里巴巴多年的誠信通會(huì )員，網(wǎng)絡(luò )信用良好，信用數據透明可查；三是經(jīng)銀行調查了解，企業(yè)提供的報名材料及報表數據真實(shí)準確，而企業(yè)本身的經(jīng)營(yíng)狀況較好，有還貸能力。

　　“抱團”融資方案之二

　　供應鏈信用金融 授信可放大3倍

　　中國美旗控股集團(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“美旗”)正在探索一種全新的“供應鏈信用金融模式”，并正在福建晉江進(jìn)行實(shí)驗。美旗戰略決策委員會(huì )主席謝秉臻為中小企業(yè)描繪了一幅藍圖：美旗將提供3倍于入駐商自有資金的授信。

　　更不可思議的是，在謝秉臻的描述里，這些授信不收利息，符合條件需要超過(guò)3倍授信的，也只收低于銀行正常標準的金融保理費。